下沉客群篩選完成后，持牌消費金融公司開始上移客群，向學歷和收入更優的用戶群體滲透。目前，頭部持牌消費金融公司已經布局了專門對優質用戶開放的消費貸產品，產品種類包含循環貸和一次性額度。

招聯金融旗下的好期貸產品體系中有一些個性化產品，例如針對優質白領的循環額度“白領貸”，以及優質客戶臨時消費資金需求的一次性高額度產品“大期貸”。

杭銀消費金融旗下有大額現金貸產品尊享貸，最高額度20萬，最低年化利率11.8%，主要面向的客群為公務員、事業單位在編人員、央企、大型國企等優質用戶。純線上產品輕享貸主要客群也為年輕白領，最低年化利率9.72%。

中郵消費金融旗下的優客貸屬于一次性額度產品，最長可分36期，目標客群為優質企業客戶或中郵消金備案白名單客戶。利息方面，優客貸的利息更低，額度更高，具體額度范圍1000元-200000元，年化利率定價范圍為14.04%-18%。

與中郵消費金融相似，中銀消費金融旗下的新易貸-薪享貸也是一款非循環額度產品，客群要求信用良好，有穩定受薪和正常繳納公積金、社保和個稅的用戶。雖然年化利率11.5%起，但申請用戶須繳滿12個月公積金或社保。更為苛刻的是，薪享貸申請流程較為復雜，分為線上預審、線下面簽。

主打大額家庭消費貸產品的興業消費金融也上線了一款名企白領貸產品，客戶資質要求知名企業員工，包括事業單位、公務員、學校、醫院、央企、世界500強等優質企業。這款名企白領貸年利率僅為6%-18%。

從申請門檻看，持牌消費金融公司的白領貸產品相比其他消費貸產品的進件標準明顯更高，利率也處于各類產品中最低水平。白領貸對應的客群原本都是銀行的目標，如今消費金融公司也來爭搶，難度不言而喻，但趨勢已經抬頭。

消費金融公司理應聚焦更下沉的客群，為何現在扎堆布局白領貸產品呢？首先，白領貸一類的產品是消費金融公司破解獲客難的重要突破口，優質的用戶的復貸需求和全生命周期價值更加突出，能幫助機構激發存量營收空間。

其次，白領貸產品有助于降低機構風險穩定資產質量。更為上移的客群意味著有更強的履約能力，可以降低消費金融公司的風險成本。消費金融面對的客群多為無抵押物的客群，本身信用風險較高，發力白領群體不僅能平衡資產風險，而且也能優化資產結構。

最后，催收被嚴管，定價上限被壓縮，高利率覆蓋高風險行不通，持續可靠的利息收入才是王道。在民間借貸利率及整個消費金融市場定價下行趨勢中，選擇向低利率覆蓋的優質客群滲透成為未來趨勢。

消費金融業務主要的盈利模式為利息收入，大多消費金融公司的利息凈收入占收入構成比例高達90%以上。在消費金融產品的定價結構里，一般會包含資金成本、系統技術成本、壞賬成本、獲客成本、數據風控成本以及人工成本，壓縮壞賬成本能為消費金融公司帶來正向收益。

消費金融公司處于銀行與互聯網金融機構之間，雖然產品更加靈活，但想大規模觸達優質客群絕非易事。一方面，伴隨著多家消費金融公司的設立，消費金融行業同業競爭日趨激烈；另一方面，商業銀行不斷下沉服務重心，大力發展消費貸款業務，相關經營主體亦以多樣化的形式參與到消費金融行業中，擴大其所從事的業務范圍。

目前，一些消費金融公司旗下面向優質用戶的產品息費已與銀行持平，不過，一些大行的信用卡和現金貸產品的利率優勢依然突出。這背后涉及的資金成本優勢，消費金融公司無法回避。

客群上移對風控也是挑戰，要求持牌消費金融公司風控策略更智能，定價更加靈活。消費信貸產品主要在于小額化、覆蓋廣和普惠化，上至優質客群下到普羅大眾，消費金融需要提供授信額度、定價、還款期限等方面個性化、差異化的服務支持。

自央行下發《中國人民銀行關于推進信用卡透支利率市場化改革的通知》以后，部分銀行已經開始研究新的定價規則和產品策略。這意味著信用卡也能差異化定價，釋放更大的風險容忍度，對消費金融公司來講可能成為威脅。

面對優質客群，持牌消費金融公司的吸引力夠大嗎？